As ações preferidas da XP Investimentos em 13 setores da Bolsa brasileira

Em relatório Onde Investir – 2º Semestre, a XP Investimentos traçou um mapa detalhado de suas principais recomendações por setor da Bolsa brasileira, combinando o cenário micro das empresas com uma leitura macro marcada por juros elevados, inflação resistente e aumento da volatilidade eleitoral.Nesse ambiente, o banco destaca empresas com forte geração de caixa, balanços resilientes e exposição a temas estruturais, como commodities, infraestrutura e tecnologia. A equipe de análise ainda destacou as top picks da XP em 13 setores da Bolsa Brasileira. São elas: Agro: 3Tentos (TTEN3)Bancos: Itaú (ITUB4)Bens de capital: Embraer (EMBJ3) Elétricas: Equatorial (EQTL3) Construtoras: Cury (CURY3) Mineração e siderurgia: Aura Minerals (AURA33) Óleo, gás e petroquímicos: PRIO (PRIO3)Papel e celulose: Suzano (SUZB3) Propriedades comerciais: Iguatemi (IGTI11) Saneamento: Sabesp (SBSP3) Tecnologia e telecom: TOTVS (TOTS3) Transportes: Localiza (RENT3) Varejo: Lojas Renner (LREN3) Setores ligados a commodities e ativos reais ganham protagonismo A XP reforça o peso de empresas expostas a commodities, especialmente diante da alta do petróleo e das tensões geopolíticas. PRIO (PRIO3) se beneficia diretamente do petróleo acima de US$ 100/barril, com expectativa de forte geração de caixa e avanço na produção, incluindo novos projetos como Wahoo. Leia tambémXP eleva preços-alvo para petroleiras e reforça compra para Petrobras, PRIO e BravaAnalistas revisaram para cima as estimativas e preços-alvo em toda a coberturaAura Minerals (AURA33) aparece como escolha em mineração, impulsionada pelos fundamentos positivos para o ouro e projetos em expansão. Já a Suzano (SUZB3) é vista como defensiva dentro de papel e celulose, com vantagem de custo e exposição global. Esse grupo tende a funcionar como proteção em um cenário de inflação elevada e juros altos. Setor financeiro A XP recomenda postura cautelosa com crédito, mas vê valor em instituições consolidadas. Itaú (ITUB4) é o principal nome do setor, beneficiado por resiliência operacional e gestão de risco, mesmo com deterioração marginal da qualidade de crédito. A XP evita nomes com maior exposição a crédito mais arriscado, refletindo o ambiente macro mais desafiador. XP vê Ibovespa a 205 mil pontos e aponta 2 grandes temas para ações no 2º semestreCíclicos domésticosA sensibilidade aos juros exige escolha criteriosa. Cury (CURY3) é destaque entre construtoras pela forte geração de caixa, baixa alavancagem e exposição ao segmento de baixa renda, que conta com funding robusto e demanda resiliente. Já a Lojas Renner (LREN3) é a preferida no varejo pela estrutura financeira sólida e capacidade de execução, mesmo com consumo pressionado.Infraestrutura e serviços reguladosEmpresas com fluxo de caixa previsível ganham relevância. Equatorial (EQTL3) surge como principal nome em elétricas, apoiada por agenda regulatória favorável e potencial de reprecificação com eventual queda de juros. Sabesp (SBSP3) lidera saneamento, com destaque para ganhos de eficiência e agenda de privatizações.Indústria e transporteA XP identifica oportunidades em empresas com visibilidade de receitas. Embraer (EMBJ3) tem backlog robusto e potencial de crescimento em defesa e aviação, além de valuation atrativo. Localiza (RENT3) combina disciplina de preços, demanda sólida e otimização de custos. TecnologiaTOTVS (TOTS3) é a principal aposta, com modelo defensivo, crescimento consistente e exposição à digitalização e inteligência artificial. Imobiliário corporativo Iguatemi (IGTI11) se destaca por portfólio de alto padrão, crescimento operacional e geração de valor via aquisições.Leia tambémCartão XP Legacy: começa nova regra de anuidade; veja o que mudaClientes terão mais caminhos para zerar mensalidade, incluindo investimentosSegundo a XP, o ambiente para ações brasileiras no 2º semestre deve ser mais desafiador, exigindo disciplina na escolha de ativos. Com isso, se destacam três pilares centrais: Empresas de alta qualidade, com balanços sólidos e geração de caixa consistente Ao mesmo tempo, a casa vê oportunidades após a correção recente da Bolsa, com indicadores de sentimento em níveis de “pessimismo extremo”, historicamente associados a pontos de entrada. The post As ações preferidas da XP Investimentos em 13 setores da Bolsa brasileira appeared first on InfoMoney.